اهتزاز في السوق بعد توقعات البنك العالمي 23/6/09 forexyard

بسم الله الرحمن الرحيم

التحليل اليومي لسوق الفوركس و تجارة المعادن مقدمة من قبل اخصائيين ومحللين من شركة Forexyard

اهتزاز الثقة في السوق بعد توقعات البنك العالمي، والتجار يتجهون إلى العملات الآمنة

سجل الدولار الأمريكي ارتفاعات قوية هذا الأسبوع، بعد الأنباء التي جاءت حول توقعات البنك العالمي عن النمو الاقتصادي لعام 2009، والتي أفادت بأنه من المحتمل انكماش النمو الاقتصادي بنسبة 2.9%، على عكس التوقعات السابقة التي كانت بنسبة 1.7%. كما وقد استمرت الاضطرابات السياسية في إيران والمواجهات في كوريا الشمالية، مما أدى إلى انخفاض معدلات الثقة بين المستثمرين في الأسواق مؤخرًا واندفاعهم إلى العملات الآمنة مثل الدولار والين، الأمر الذي يفسر ارتفاعهم المفاجئ يوم أمس. ويبدو أن التوجه إلى الاستثمارات الأقل في الخطورة سوف يستمر اليوم.

التحليل الاقتصادي

الدولار الامريكي USD

- ارتفاع الدولار نتيجة ارتفاع معدلات كره المخاطرة
ارتفع الدولار مقابل العملات التي تحمل مخاطرة أعلى يوم الاثنين بعد إعلان البنك العالمي عن التوقعات السيئة الخاصة بمعدلات النمو لعام 2009. وقد عادت إلى الأسواق حالة التشاؤم مما دفع التجار إلى الاتجاه نحو العملات الآمنة، ويعود هذا إلى تجدد القلق بشأن حالة التعافي الاقتصادي العالمي بالإضافة إلى التوترات في إيران وكوريا الشمالية. كان تداول الدولار عند مستوى 1.3856 مقابل اليورو وذلك بعد ارتفاعه بنسبة 0.5% يوم الجمعة، وكان عند مستوى 95.99 مقابل اليوم منخفضًا من مستوى 96.23. أعلن البنك العالمي يوم الاثنين أن الاقتصاد العالمي سوف ينكمش بنسبة 2.9% عام 2009، أي بمعدل اكبر من التقييم السابق للبنك عند 1.7%. كما تزايدت الشكوك حول قدرة الدول المتقدمة على تحفيز التعافي الاقتصادي، حيث من المتوقع أن يبلغ معدل نمو الإنتاج المحلي الإجمالي 1.2% عام 2009. ومن المتوقع أن تتباطأ توقعات التعافي الاقتصادي العالمي أكثر. نتيجة له1ا التقرير، انخفضت أسعار أسواق الأسهم والسلع مما ساعد على قوة الدولار أكثر. خلال هذا الأسبوع، سينعقد اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة والذي سيبدأ اليوم وسيتم الإعلان يوم الأربعاء عن البيان الناتج عن الاجتماع. كما سيتم الإعلان اليوم عن تقرير مبيعات المنازل الموجودة في الساعة 2:00 بتوقيت جرينتش، ولكن سيكون التركيز الأكبر متجه إلى نتيجة اجتماع اللجنة الفيدرالية، حيث سينتظر المستثمرون الإعلانات الخاصة بالبرنامج الفيدرالي لشراء سندات الخزانة الأمريكية بالإضافة إلى اتجاه أسعار الفائدة.

اليورو EUR

- تراجع اليورو أمام اغلب العملات الأساسية
تراجع اليورو أمام العملات الأساسية يوم الاثنين، حيث ارتفعت معدلات كره المخاطر بين المستثمرين بعد التقرير المحبط للآمال من البنك العالمي. كان تداول اليورو عند مستوى 1.3856 يوم الاثنين منخفضًا من مستوى 1.3948 وكان عند مستوى 133.05 أمام الين منخفضًا من مستوى 134.22 الذي كان عنده يوم الجمعة. وقد زاد الضغط على اليورو بعد تصريح جون كلاود تريشيه محافظ البنك المركزي الأوروبي بأنه لا توجد نية لتقديم تحفيز لاقتصاد منطقة اليورو. أما نتيجة مؤشر IfO الألماني التي جاءت أقوى قليلاً من التوقعات، كان تأثيرها قصير المدى على اليورو، وذلك نتيجة لضعف تقرير العجز في الموازنة الألمانية. على الرغم من انه من المنتظر الإعلان عن مجموعة من البيانات الاقتصادية منطقة اليورو، والتي تتضمن مؤشر مديري المشتريات الألماني للقطاع الصناعي وقطاع الخدمات في الساعة 7:30 بتوقيت جرينتش، إلا أن السوق سيكون في انتظار نتيجة اجتماع اللجنة الفيدرالية والبيان النهائي له بالإضافة إلى تقرير التمويل لعام واحد من البنك المركزي الأوروبي يوم الأربعاء.

الين الياباني JPY

- استفادة الين من الاضطرابات السياسية
ارتفع الين الياباني أمام اغلب العملات الأساسية يوم الاثنين نتيجة لارتفاع معدل كره المخاطر وسط انعدام الاستقرار السياسي في إيران بالإضافة إلى التقرير السيئ من البنك العالمي عن التوقعات الخاصة بالتعافي الاقتصادي العالمي. ورد في هذا التقرير أن الركود الاقتصادي سيكون بمعدلات أعمق من التوقعات السابقة، مما دفع المستثمرين إلى العملات الآمنة مثل الدولار والين. كان تداول الين يقع عند 132.87 أمام اليورو بعد ارتفاعه يوم أمس بنسبة 0.9%، وكان تداوله أمام الدولار عند 95.86، بعد ارتفاعه بنسبة 0.4%. أظهرت البيانات الاقتصادية التي تم الإعلان عنها في وقت مبكر تحسن في مؤشر الثقة في قطاع العمل بالإضافة إلى التحسن في قطاع الخدمات، مما ألقى بالضوء إلى الحالية الجيدة للاقتصاد الياباني. وفي ظل استمرار الاضطراب العالمي، من المحتمل امتداد الين في ارتفاعه خلال الجلسة اليوم أيضًا.

النفط الخام Crude Oil

- انخفاض في النفط الخام إلى ما دون مستوى 67 دولار للبرميل
انخفضت أسعار النفط الخام بما يزيد عن 2 دولار للبرميل يوم أمس بعد توقعات البنك العالمي بأن الاقتصاد سوف ينكمش بنسبة 2.9% في عام 2009. كما أن ارتداد الدولار للأعلى قد زاد من الضغط على النفط، حيث ابتعد المستثمرون عن الأصول التي تجمل مخاطرة أعلى متجهين بذلك إلى العملات الآمنة. وقد توقف ارتفاع النفط الأخير نتيجة انخفاض التوقعات الخاصة بتعافي معدلات الطلب على البنزين الأمريكي في فصل الصيف بالإضافة إلى التقارير التي جاءت بارتفاع كبير في مخزونات النفط الأمريكي. عادةً ما ترتفع معدلات الطلب على البنزين في فصل الصيف في أمريكا، ولكن في ضوء استمرار الركود وتزايد معدلات البطالة، انخفضت خطط الإجازات بين المستهلكين. علاوة على ذلك، من غير المحتمل أن تقل معدلات عروض البنزين -حتى وإن ارتفعت معدلات الطلب بحدة- وذلك في ظل عمل مصافي النفط بطاقة تشغيلية تصل إلى 86% من إجمالي طاقة الإنتاج، وهناك توقعات بأن مخزونات البنزين الأمريكي سوف تستمر في الارتفاع. على الرغم من التوقعات بالتصحيح، ينتظر المستثمرون تقرير مخزونات النفط الأمريكي الخام يوم الأربعاء في الساعة 14:30 بتوقيت جرينتش بالإضافة إلى بيان اللجنة الفيدرالية في الساعة 18:15 بتوقيت جرينتش.

التحليل الفني

اليورو/الدولار الامريكي EUR/USD
يبدو أن هذا الزوج متماسك باتجاه مستوى 1.3875، وقد تكون الحركة المتذبذبة وشيكة. يشير الماكد على الرسم البياني للساعة وللأربع ساعات إلى وجود تقاطعات صعودية، مما يدعم فكرة اتجاه السعر إلى نقطة الالتقاء، كما يضيق البولنجر باند على الرسم البياني للساعة مما يشير إلى أن التذبذب وشيك. قد يكون من الحكمة اليوم انتظار الاختراق وركوب الموجة بعدها.

الجنيه الاسترليني/ دولار امريكي GBP/USD
قد يكون هذا الزوج معرض للحركة الصعودية اليوم. ويظهر على الماكد على الرسم البياني للساعة تقاطع صعودي. بينما يظهر على الاستوكاستك البطيء على الرسم البياني للأربع ساعات تقاطع صعودي جديد. ويدعم كلا هذين التقاطعين فكرة أن الحركة الصعودية وشيكة. قد يكون من الحكمة الشراء اليوم.

الدولار الامريكي/الين الياباني USD/JPY
أدت حركة السعر في الاتجاه الهبوطي لهذا الزوج إلى اندفاع العديد من المؤشرات على جميع الرسوم البيانية إلى منطقة ذروة البيع، هذا بالإضافة إلى تكوّن العديد من التقاطعات الصعوبة. يختبر هذا الزوج في الوقت الحالي دعم قوي عند مستوى 95.30. إن تحقق الاختراق، قد تستمر الحركة الهبوطية على الرغم من المؤشرات الفنية. ولكم أن فشل السعر في الاختراق، قد تكون هناك احتمالية بالتصحيح الصعودي على مدار اليوم.

الدولار الامريكي /الفرنك السويسري USD/CHF
يبدو أن حركة هذا الزوج متماسكة خلال الأيام القليلة الماضية باتجاه مستوى السعر 1.0850. وفي ظل ظهور تقاطع هبوطي واضح على الماكد على الرسم البياني للساعة، بالإضافة إلى ضيق البولنجر باند على الرسم البياني للساعة، قد يمر هذا الزوج بحركة متذبذبة حادة بعد الحركة الهبوطية الوشيكة. قد تكون الإستراتيجية القوية اليوم عي انتظار الاختراق ثم ركوب الموجة.

اليورو/الكرونا النرويجية USD/ NOK
كانت الحركة الصعودية المستمرة لهذا الزوج قد دفعت بالعديد من المؤشرات إلى منطقة ذروة الشراء ونتج عن هذا تقاطعات هبوطية على كافة القطاعات. ولكن لا يزال مؤشر القطع المكافئ " Parabolic SAR" يشير على جميع الرسوم البياني إلى انه يمكن لتجار الفوركس الدخول للشراء. وبدون تصحيح هبوطي واضح اليوم، قد يستمر هذا الزوج في الاتجاه الصعودي، حيث تفقد الكورونا قيمتها أمام اليورو. واليوم سيكون هو اليوم الذي ينعكس فيه الزوج، أو أنه قد يستمر فيه في الارتفاع إلى مستويات قياسية. قد يؤدي الاختيار الصحيح إلى جني الكثير من الأرباح اليوم.