فحص قاعدة تداول الفرنك السويسري 14/12/2011 من forexyard

بسم الله الرحمن الرحيم

السلام عليكم ورحمة الله وبركاته

فوركس يارد تقدم لكم التحليل اليومي الشامل لسوق الفوركس على يد فريق مكون من خبراء في التحليل الفني التي تحرص دائما على تقديم افضل الخدمات لعملائها.

فحص قاعدة تداول الفرنك السويسري

مع اقتراب تقييم السياسة النقدية الأخير من البنك المركزي السويسري، توجد توقعات بأن يرفع البنك السويسري قاعدة تداول اليورو/ فرنك إلى مستوى 1.24 آو حتى إلى مستوى 1.30 مقابل القاعدة الحالية التي حددها البنك قبل ذلك عند 1.20. ولكن مع تداول اليورو/ فرنك داخل مدى تداول ضيق سعته 300 نقطة قد يختار البنك السويسري السماح للسوق بالحركة أولا قبل أن يتخذ البنك المزيد من الإجراءات.

التحليل الاقتصادي

الفرنك السويسري

قرار سعر الفائدة من البنك السويسري
مع اقتراب تقييم السياسة النقدية الأخير من البنك المركزي السويسري، توجد توقعات بأن يرفع البنك السويسري قاعدة تداول اليورو/ فرنك إلى مستوى 1.24 أو حتى إلى مستوى 1.30 مقابل القاعدة الحالية التي حددها البنك قبل ذلك عند 1.20. وقد تزايدت هذه التوقعات قوة بعد الإعلان عن مؤشر أسعار المستهل الأسبوع الماضي، والذي سجل انخفاض بنسبة 0.2% كمعدل شهري خلال أكتوبر. وخلال شهر سبتمبر، كان مؤشر أسعار المستهلك قد انخفض بنسبة 0.1%. وتوجد المزيد من الإشارات التي تدل على تعثر الاقتصاد السويسري، حيث انخفض مؤشر مديري المشتريات لشهر نوفمبر إلى 44.8 من 46.9. وخلال الربع الثالث من العام، انخفضت الصادرات بنسبة 1.2% كمعدل ربع سنوي، وسجل الناتج المحلي الإجمالي ارتفاع بسيط بنسبة 0.2%. وتشير هذه البيانات إلى تعثر الصادرات والتي تعتبر المحرك الأساسي للاقتصاد السويسري. وعلى الرغم من الغيوم التي تغطي الأفق الاقتصادي، قد لا يقوم البنك المركزي السويسري بتعديل قاعدة تداول اليورو/ دولار، كما يتوقع العديد من المشاركين في السوق. ويظهر من خلال بيانات تقرير لجنة العقود المستقبلية للسلع أن السوق قد تحول إلى الاتجاه الهبوطي فيما يتعلق بالفرنك السويسري، حيث ارتفع معدل صفقات البيع إلى أعلى مستوى لها منذ يونيو. وقد كان البنك المركزي متحفظ للغاية في طريقته في تعامل مع قوة الفرنك السويسري. فمع تداول اليورو/ فرنك في مدى تداول بين 1.2130 -1.2470 خلال الشهرين الماضيين، لم يكن لدى البنك السويسري الكثير ليربحه عن طريق رفع قاعدة التداول في هذا الوقت. وقد يختار البنك السويسري بدلا من ذلك أن يكون متحفظًا يوم الثلاثاء وأن يترك للسوق الحركة القادمة.

اليورو

اليورو يستعيد حالة الاستقرار
ساعدت البيانات من أوروبا اليورو على الاستقرار بعد الانخفاض الحاد الذي تعرض له يوم أمس. وقد ساهم في هذا مزاد السندات الاسبانية، وبرنامج الاستقرار المالي الأوروبي. كما كان هناك تحسن في نتائج تقرير ZEW الألماني وتقرير الثقة في الاقتصاد الأوروبي، الأمر الذي ساعد على تحسن الثقة في السوق. كما توجد تهديدات بتخفيض التصنيف الائتماني أكثر للبنوك الاسبانية. بالإضافة إلى ذلك، يوجد تقارير تفيد بوجود محادثات بين "كوميرز بنك ايه جي" مع الحكومة الألمانية للحصول على مساعدة. وفي الأسبوع الماضي، قام البنك المركزي الأوروبي بشراء سندات حكومية قيمتها 0.6 مليار يورو مقابل 3.7 مليار يورو في الأسبوع السابق. وتعتبر هذه من اقل الكميات التي تم شراءها منذ أن تأسس برنامج شراء السندات في 2010. وفي ظل عرض البنك المركزي الأوروبي للقليل من الدعم لأزمة الديون الأوروبية، فسوف يكو العبء الأكبر على عاتق الساسة في أوروبا. وفي ظل فشل مؤتمر الاتحاد الأوروبي الأخير في الحصول على دعم من الأسواق المالية، فإن هذا لا يبشر بالخير بالنسبة لليورو في المستقبل القريب. ويوجد دعم لليورو/ دولار عند 1.3145 ويتطلع بعض المشاركين في السوق إلى الوصول إلى مستوى 1.3050 وهو مستوى تصحيح فيبوناتشي بنسبة 61% للارتفاع خلال 2010-2011 من 1.1875 إلى 1.4940. وتقع المقاومة عند المتوسط المتحرك لعشرين يوم عند 1.3380.

الباوند

كان الباوند أكثر ضعفًا بعد أن أظهرت بيانات التضخم أن مؤشر أسعار المستهلك في بريطانيا قد انخفضت خلال نوفمبر. وقد انخفض مؤشر أسعار المستهلك لشهر نوفمبر إلى 4.8% كمعدل سنوي من 5.0%، أي متوافقا مع التوقعات. وكان هذا الانخفاض في أسعار المستهلك بمثابة دعم لتوقعات البنك المركزي البريطاني بانخفاض التضخم، الأمر الذي قد يتحول إلى تهديد بالانكماش في الاقتصاد البريطاني. ويتوقع البنك البريطاني انخفاض التضخم إلى ما دون الهدف الخاص بالتضخم عند 2.0% وذلك خلال عام 2012. وبعد نتيجة مؤشر أسعار المستهلك البريطاني التي صدرت يوم أمس، سوف تزيد توقعات السوق بمزيد من المشتريات للسندات، وقد يزيد هذا من الضغط السلبي على الإسترليني. تتماسك حركة الباوند/ دولار خلال العشر أيام الأخيرة، إلا أن الإغلاق تحت أدنى مستوى لشهر ديسمبر سيفتح الباب للوصول إلى أدنى مستوى في نوفمبر عند 1.5240 وأدنى مستوى خلال أكتوبر عند 1.5270. وتقع المقاومة عند 1.5740-1.5780 وذلك عند المتوسط المتحرك لخمسة وخمسين يوم.

النفط الخام

اجتماع الأوبك وتوقعات بعدم تغيير معدل الإنتاج
سوف يجتمع أعضاء الأوبك اليوم في فيينا، وهو الاجتماع الأول لهذه المنظمة منذ يونيو عندما فشل المشاركون في التوصل إلى اتفاق بشأن مستويات العرض. وكان الخلاف الأساسي هو ما كان بين السعودية وإيران. وسوف تكون هناك المزيد من المتغيرات الخاصة بمعادلة العرض، حيث أن الإنتاج الحالي من ليبيا غير معروف بينما عادت العروض النقدية من العراق إلى الارتفاع. كما أن التوترات في إيران في تزايد بسبب الحظر الأوروبي على شراء النفط الإيراني. ومع استمرار أسعار النفط في التداول حول مستوى 100 دولار، من غير المتوقع تغيير مستوى الإنتاج الحالي عن 30 مليون برميل يوميا. وفي حالة اتخاذ قرار بعدم تغيير معدل إنتاج النفط، فقد تتراجع أسعار النفط الفورية في المستقبل القريب.

التحليل الفني

اليورو/دولار أمريكي:
يقع مؤشر المتوسط المتحرك 20 يوم عند مستويات 1.3420 وكان يمثل مستوى مقاومة قوي بالنسبة للزوج منذ أخر مرة تم الإغلاق فوقه في الثالث من نوفمبر الماضي. بينما يشير مؤشر الاستوكاستك الأسبوعي إلى بداية دخوله في مرحلة تشبع البيع ولكن لا يزال مؤشر الاستوكاستك الشهري يشير إلى احتمال وجود المزيد من الانخفاض. ومع ازدياد قوة الانخفاض فإن مستويات الدعم الخاصة بالزوج من الممكن الحصول عليها عند مستويات 1.3280 و 1.3145 التي تمثل القاع الذي تم تسجيله في أكتوبر الماضي. وفي حالة ارتفاع الزوج قليلا فإنه من المتوقع وجود قوى بيعية قوية قد تظهر عند قمة شهر ديسمبر عند 1.3550 وقمة شهر نوفمبر عند 1.3610.

الباوند/دولار أمريكي:
سار الباوند في منطقة عرضية قليلا وذلك ما بين مستويات 1.5780 و 1.5660 حيث يقع المتوسط المتحرك 55 يوم. ويشير كلا من مؤشري الاستوكاستك اليومي والشهري إلى احتمال استمرار انخفاض الزوج الفترة القادمة وقد يصل الزوج إلى المستويات التي تم الوصول إليها في نوفمبر وأكتوبر الماضيين عند 1.5420 و 1.5270. ومن ناحية أخرى فإنه هناك مستوى مقاومة بالنسبة للباوند/دولار أمريكي عند مستويات 1.5890 وفي حالة تخطيها ذلك المستوى فإنه من الممكن الوصول إلى مستويات 1.5925.

الدولار الأمريكي/ين ياباني:
تم تكوين شمعة يابانية محايدة "دوجي" في الثامن من ديسمبر وفي نفس الوقت فإن أدنى سعر خلال ذلك اليوم كان متوافقا مع المتوسط المتحرك 55 يوم و 100 يوم. ومن الممكن اعتبار ذلك الشكل مجرد اختبار لخط الاتجاه المرسوم منذ يونيو 2007 عند مستويات 78.50. وفي حالة كسر تلك المستويات فإنه من الممكن ارتفاع الزوج إلى مستويات قريبة من 79.50. أما عن مستويات الدعم فمن الممكن الحصول عليها عند مستويات 76.55 بالإضافة إلى مستويات 75.56.

الدولار الأمريكي/فرنك سويسري:
استمر الزوج في عدم قدرته على تخطي مستويات المقاومة عند 0.9330 على الرغم من المحاولات المستمرة للارتفاع فوق هذا المستوى. وفي حالة الارتفاع فوق هذا المستوى فإنه سوف يكون من المتوقع الارتفاع حتى مستويات المقاومة التي من الممكن الحصول عليها من خلال المتوسط المتحرك 20 شهر وذلك عند 0.9380 ثم 0.9708. أما من ناحية الدعم فإنه هناك مستويات دعم بالقرب من مستويات 0.9065 والتي تتوافق مع المتوسط المتحرك 55 يوم بالإضافة إلى دعم إضافي عند مستويات قاع شهر نوفمبر عند 0.8760.

اليورو/ باوند
عند مستوى 0.8450، يوجد ضغط من الإسترليني على الحد السفلي من النموذج المتماسك والذي تكون منذ الربع الثاني. وعلى تجار الفوركس ملاحظة أن الإغلاق تحت مستوى الدعم فسوف يمتد في الانخفاض إلى 0.8400 والذي يمثل خط الاتجاه الممتد من أدنى مستوى في 2009. وتقع المقاومة عند 0.8665 وهو أعلى مستوى يوم 22 نوفمبر.

افتح حساب تجريبي